Анализа биланса ликвидности као једног од алата финансијске дијагностике.

Тржишна економија представља огроман број захтева за предузећа која желе да функционишу у њој. Главни критеријуми за процену фирми су ефикасност и финансијска одрживост. Ово је, пак, тесно повезано са таквим концептом као ликвидност, који се може проучити на неколико начина. Вероватно најпопуларнија је анализа ликвидности биланса, и детаљније ћемо се задржати на њему.

Пре него што пређете на опис методе, потребно је да се задржите на томе шта је ликвидност. Као што се примјењује на нашу ситуацију, то представља обим у којем су обавезе предузећа потпуно и прецизно осигуране на рачун своје имовине. Директна анализа ликвидности баланса се састоји у разбијању обе стране баланса у истом броју група, а затим их упоређују једни са другима. У процесу групирања изграђена је такозвана равнотежа ликвидности. Посебну пажњу треба посветити формирању ових група.

Анализа биланса ликвидности обично се врши упоредним поређењем 4 групе средстава и, сходно томе, обавеза. Средства се комбинују у складу са степеном ликвидности и рангирају се по редоследу њеног смањења, а обавезе - у хитности, такође лоциране по реду његовог смањења.

Средства прве групе су текућа у потпуности, тако да су овде укључени само новац и краткорочне инвестиције. Имовина друге групе нема монетарну форму, али то стиче прилично брзо - то је краткорочни "дужник" и друга преносива средства. Трећа група имовине која се претвара у новац је тежа, јер ту спадају дионице и финансијске инвестиције које су проведене дуже вријеме. Очигледно је да је остатак имовине укључен у четврту групу и да је најмање течно, тешко продати.

Пређимо на груписање обавеза, што је још једноставнија. Најхитније обавезе су дуговања и краткорочни дугови, назначени као други. Они формирају прву групу обавеза. Преостале краткорочне обавезе могу се приписати другој групи. Дугорочне обавезе попуњавају трећу групу са свим њиховим обимом, а сталне обавезе (тј. Расположиви капитал и резерве) - четврта.

Након формирања група, потребно је упоређивати их. Пре свега, потребно је упоређивати у паровима збир средстава и обавеза, односно прву групу са првом, другом, односно са другом и тако даље до краја. Ако је вредност имовине већа, ова ситуација се назива вишак плаћања, а иначе - дефицит плаћања. Апсолутна ликвидност биланса може се идентификовати у присуству вишкова за прва три пара и дефицита у четвртом. Овај најновији недостатак има изузетно значајно економско значење, јер указује на то да предузеће има свој обртни капитал.

Јасно је да сва предузећа немају апсолутно течно стање. Такође се може догодити да ликвидна имовина неће бити довољна да би исплатила обавезе. У овом случају, неопходно је доносити одлуке усмјерене на нормализацију државе, јер мање ликвидна средства само аритметички надокнађују за више ликвидне имовине .

Описани метод, помоћу кога смо извршили анализу ликвидности биланса, примењује се само за предузећа реалне економије. Ако је задатак анализа ликвидности и солвентности банке, неопходно је прецизније повезати имовину и обавезе једни с другима према условима и обимима, пошто је њихова усклађеност од виталног значаја за било коју кредитну институцију.